Infrastrutture del mercato finanziario estero

A determinate condizioni, le infrastrutture del mercato finanziario autorizzate all'estero devono essere riconosciute dalla SFMA prima di poter consentire agli operatori svizzeri l'accesso alle loro strutture. Ciò vale per le sedi di negoziazione estere, comprese le borse valori e i sistemi multilaterali di negoziazione, nonché le controparti centrali e i repertori di dati sulle negoziazioni. Inoltre, le sedi di negoziazione estere necessitano attualmente di un riconoscimento speciale per negoziare determinati titoli azionari svizzeri.

Questa pagina SFMA offre ai richiedenti e agli assoggettati una visione pratica del tema delle infrastrutture del mercato finanziario estero. Spiega quando possono essere necessarie un'autorizzazione, un'approvazione, una notifica o una registrazione, quali informazioni dovrebbero essere fornite e per quali modifiche potrebbe essere necessario contattare l'autorità.

Riconoscimento delle sedi di negoziazione estere secondo l'articolo 41 LInFi

Le strutture transfrontaliere necessitano di particolare attenzione. La domanda deve spiegare l'istituto o il prodotto estero, l'attività svizzera, eventualmente la vigilanza del paese d'origine, gli accordi di cooperazione e le modalità di tutela dei clienti o degli operatori di mercato in Svizzera.

Il riconoscimento delle sedi di negoziazione estere ai sensi dell'articolo 41a LSIN

Le strutture transfrontaliere richiedono particolare attenzione. La domanda deve spiegare l'istituto o il prodotto estero, l'attività svizzera, eventualmente la vigilanza del paese d'origine, gli accordi di cooperazione e il modo in cui vengono protetti i clienti o i partecipanti al mercato in Svizzera.

Requisiti per le infrastrutture del mercato finanziario estero

L'esame si concentra sulla verifica se il richiedente è organizzato in modo adeguato per le infrastrutture del mercato finanziario estero all'interno del settore Infrastrutture del mercato finanziario e partecipanti al mercato estero. La SFMA esaminerà normalmente la governance, le risorse finanziarie, le persone responsabili, i controlli dei rischi, gli accordi di conformità, la verificabilità, l'esternalizzazione e se l'attività pianificata può essere svolta senza creare rischi evitabili per clienti, investitori, assicurati o integrità del mercato.

Preparare un file completo

I richiedenti devono mantenere la presentazione concisa ma completa: descrivere l'attività, la struttura giuridica, le persone responsabili, il quadro di controllo, le risorse finanziarie, i documenti pertinenti ed eventuali elementi transfrontalieri. Laddove permanga incertezza, il problema dovrebbe essere evidenziato tempestivamente anziché lasciato emergere durante la revisione.