Gestori di beni collettivi

Chi gestisce a titolo commerciale investimenti collettivi di capitale o averi della previdenza professionale deve essere autorizzato dalla SFMA. Se un gestore estero di patrimoni collettivi impiega in Svizzera collaboratori che gestiscono in modo permanente investimenti collettivi di capitale o il patrimonio della previdenza professionale in o dalla Svizzera, prima di aprire una succursale deve ottenere l'autorizzazione preventiva della SFMA.

Questa pagina della SFMA offre ai richiedenti e agli assoggettati una visione pratica del tema dei gestori di patrimoni collettivi. Spiega quando potrebbe essere necessaria una licenza, approvazione, notifica o registrazione, quali informazioni dovrebbero essere preparate e quali modifiche potrebbero richiedere il contatto con l'autorità.

Gestione del patrimonio dei regimi pensionistici professionali

Questa sezione spiega come la gestione del patrimonio dei regimi pensionistici professionali influisce sui gestori dei beni collettivi sull'autorizzazione o sulla registrazione. I fatti rilevanti dovrebbero essere documentati in modo tale da consentire alla SFMA di comprendere le basi giuridiche, le responsabilità operative e le implicazioni in materia di vigilanza.

Requisiti di autorizzazione

L'esame si concentra sulla verifica se il richiedente è organizzato in modo adeguato per i gestori di patrimoni collettivi nell'ambito della gestione patrimoniale. La SFMA esaminerà normalmente la governance, le risorse finanziarie, le persone responsabili, i controlli dei rischi, le disposizioni di conformità, la verificabilità, l'esternalizzazione e se l'attività pianificata può essere svolta senza creare rischi evitabili per clienti, investitori, assicurati o integrità del mercato.

Requisito di autorizzazione eccezionale come gestore patrimoniale

L'esame si concentra sul fatto che il richiedente sia organizzato in modo adeguato per i gestori di patrimoni collettivi nell'area della gestione patrimoniale. La SFMA esaminerà normalmente la governance, le risorse finanziarie, le persone responsabili, i controlli dei rischi, gli accordi di conformità, la verificabilità, l'esternalizzazione e se l'attività pianificata può essere svolta senza creare rischi evitabili per clienti, investitori, assicurati o integrità del mercato.

Ruolo dei gestori di patrimoni collettivi

Il ruolo pratico dei gestori di patrimoni collettivi dovrebbe essere descritto chiaramente nel fascicolo di domanda. Ciò include i servizi prestati, le controparti coinvolte, le attività o i prodotti interessati, le responsabilità decisionali e il modo in cui vengono conservati i registri, le relazioni e i controlli dopo l'autorizzazione.

Cambiamenti delle circostanze

I cambiamenti sostanziali dovrebbero essere valutati prima dell'implementazione. I cambiamenti nella proprietà, nella gestione, nell'organizzazione, nell'attività commerciale, nei documenti, nell'esternalizzazione, nei modelli di rischio o la decisione di interrompere un'attività autorizzata possono richiedere un'approvazione o una notifica preventiva. I richiedenti e i titolari della licenza dovrebbero mantenere la base di autorizzazione allineata al loro modello operativo effettivo.

Cessazione di un'attività per la quale è richiesta una licenza

Le modifiche sostanziali dovrebbero essere valutate prima dell'implementazione. I cambiamenti nella proprietà, nella gestione, nell'organizzazione, nell'attività commerciale, nei documenti, nell'esternalizzazione, nei modelli di rischio o la decisione di interrompere un'attività autorizzata possono richiedere un'approvazione o una notifica preventiva. I richiedenti e i titolari della licenza dovrebbero mantenere la base di autorizzazione allineata al loro modello operativo effettivo.

Informazioni e modelli

Le domande devono essere presentate con i moduli, le dichiarazioni e i documenti giustificativi attuali richiesti per l'attività. Un fascicolo completo di solito abbrevia la revisione perché l'autorità può valutare il modello di business, le persone responsabili, la posizione finanziaria, le regole interne e la base giuridica senza ripetute domande di follow-up.

Preparare un fascicolo completo

I richiedenti devono mantenere la presentazione concisa ma completa: descrivere l'attività, la struttura giuridica, le persone responsabili, il quadro di controllo, le risorse finanziarie, i documenti pertinenti ed eventuali elementi transfrontalieri. Laddove permanga incertezza, il problema dovrebbe essere evidenziato tempestivamente anziché lasciato emergere durante la revisione.