Konzentrieren Sie sich auf die großen globalen Schweizer Banken
Die globalen Grossbanken der Schweiz müssen im Krisenfall abwicklungsfähig und zumindest in der Lage sein, die systemrelevanten Funktionen in ihren Schweizer Einheiten unterbrechungsfrei fortzuführen. Beide Großbanken haben ihre Abwicklungsfähigkeit im Jahr 2020 weiter verbessert, aber sowohl für die Banken als auch für die Aufsichtsbehörden gibt es noch viel zu tun.
Um die Abwicklungsfähigkeit zu erreichen, müssen die großen globalen Banken alle notwendigen Schritte unternehmen, um ihre eigenen Fähigkeiten zu entwickeln und potenzielle Hindernisse für die Umstrukturierung der SFMA oder die Liquidation der gesamten Gruppe in einer Krise zu beseitigen. Die erforderlichen Massnahmen und Fähigkeiten werden durch die TBTF-Regeln und die für Credit Suisse und UBS erarbeiteten Abwicklungsstrategien definiert. Zwischen diesen drei Elementen der Regulierung, Strategien und Fähigkeiten bestehen Wechselbeziehungen und Abhängigkeiten (siehe Tabelle unten). Da die globale Abwicklungsfähigkeit auch die im Ausland ansässigen Konzernteile umfasst, werden in der Abwicklungsstrategie auch die Erwartungen ausländischer Aufsichtsbehörden berücksichtigt. Das Erreichen der Abwicklungsfähigkeit ist ein mehrjähriger Prozess, der intensive und detaillierte Arbeit aller Beteiligten erfordert. Bisher wurden eine Reihe wichtiger Meilensteine erreicht.
Die Abwicklungsfähigkeit verbessert sich weiter
Beide Banken haben ihre Abwicklungsfähigkeit im Jahr 2020 weiter verbessert. Zusätzliche Rabatte auf ihre Gone-Concern-Kapitalanforderungen bleiben somit für beide Institute erreichbar. Die Beurteilung der Abwicklungsfähigkeit ist in vier vordefinierte Kategorien unterteilt, wie in der folgenden Tabelle aufgeführt.
SFMA ist der Ansicht, dass beide Banken die Voraussetzungen für eine strukturelle Entflechtung erfüllt haben, vor allem aufgrund der Einrichtung von Holdingstrukturen in den letzten Jahren und der Übertragung systemrelevanter Funktionen auf Schweizer Tochtergesellschaften.
In der Kategorie der operativen Entflechtung gibt es noch weiteren Handlungsbedarf, insbesondere im Hinblick auf den Zugang zu FMIs in einer Krisensituation. Auch bei der Umsetzung und den Ressourcen ist noch mehr Arbeit nötig. So müssen beispielsweise die Krisenmodellierungs- und Reportingkapazitäten weiterentwickelt werden, um sicherzustellen, dass die Banken in der Lage sind, der SFMA im Krisenfall zeitnah alle relevanten Informationen zur Verfügung zu stellen. Zudem müssen die Banken darlegen, wie ihre Geschäftsmodelle nach einer Krise umgestaltet werden könnten.
Im Hinblick auf die finanzielle Entflechtung innerhalb der Gruppe muss UBS eine eingehende Analyse der Auswirkungen der Anpassung des künftigen Geschäftsmodells der Mutterbank auf die Abwicklungsfähigkeit durchführen. UBS hält sich an die aktuellen, von der SFMA festgelegten Grenzwerte für gruppeninterne finanzielle Interdependenzen.
Es gibt noch viel zu tun an einer Reihe regulatorischer oder aufsichtsrechtlicher Anforderungen, insbesondere in den Bereichen finanzielle Entflechtung, Liquidität und Post-Bail-in-Restrukturierung.
Der Stand der Vorbereitungsarbeiten Ende 2020 ist in der folgenden Tabelle dargestellt. Der Farbcode zeigt den Umsetzungsstatus gemessen am Ziel einer vollständigen globalen Lösungsfähigkeit. Die Richtungspfeile zeigen die Fortschritte, die seit letztem Jahr erzielt wurden.
Stand der Vorbereitungsarbeiten Ende 2020
Farbcode-Legende
- Grün: Vorarbeiten abgeschlossen und regulatorische und aufsichtsrechtliche Anforderungen definiert
- Orange: Vorbereitende Arbeiten noch nicht abgeschlossen bzw. regulatorische und aufsichtsrechtliche Anforderungen noch nicht vollständig definiert
- Rot: Kein plausibler Plan, vorbereitende Arbeiten noch nicht begonnen bzw. regulatorische und aufsichtsrechtliche Anforderungen noch nicht definiert
Pfeile-Legende
- Seitwärtspfeil: keine wesentliche Veränderung im Vergleich zum Vorjahr
- Pfeil nach oben: Materialverbesserung im Vergleich zum Vorjahr (mit oder ohne Änderung des Farbcodes)
- Pfeil nach unten: Materialverschlechterung im Vergleich zum Vorjahr (mit oder ohne Änderung des Farbcodes)
Diagramme und visuelle Informationen
